Логотип Парус Инвестора
Парусник
Цена деления цифровой шкалы
Библиотека

Биржевые секреты

Л. Коннорс, Л.Рашки


ЧАСТЬ ВТОРАЯ "ВОССТАНОВЛЕНИЯ"

ГЛАВА 9 «АНТИ»TM

Следующие четыре стратегии — примеры моделей восстановления. Все они открываются внаправлении долгосрочного тренда после отката в том же тренде. В этой следующей моделиинтересно определение тренда

Модель «Анти» («Anti») один из наиболее надежных способов использования осцилляторадля нахождения избранной схемы колебания и торговли по ней. Этот тин сделки может невсегда бросаться в глаза на барных графиках! Как только вы поймете принцип «Анти», оноткроет для вас целую котомку уловок. Вы можете тратить буквально часы, изучая этумощную технику

ЛИНДА:Первое свое программное обеспечение INSIGHT для построения графиков я купила в ] 986году. Я сразу же почувствовала себя ребенком, которого запустили в кондитерскую. Там былотак много технических инструментов, с которыми можно было играть. Но скоро я оказалась взатруднении, потому что инструменты, используемые мною с 1981 года, в этот пакетвключены не были. (Это был осциллятор скользящих средних 3—10 с 16-периодичнойпростой скользящей средней.) Я возилась со стохастиками %К и %D, пытаясь продублироватьосциллятор 3—10. Я нашла, что, используя 7%К и 10%D, модель «Анти» работала дажелучше, чем когда она имела дало с моими старыми инструментами

Основной принцип гласит: краткосрочный тренд будет стремиться повернуть в направлении долгосрочного тренда

Две различные временные структуры, иди циклы, двигающиеся в одном и том женаправлении, создают состояние, называемое «положительная обратная связь». Это, в своюочередь, создает мощные, взрывные движения

Для этой схемы тренд определяется наклоном медленного стохастика %D. (Параметрыуказаны ниже.) Первое, на что вы можете обратить внимание: часто наклон %D положителен,в то время как наклон скользящей средней отрицателен (или наоборот). Это происходитпотому, что мы действительно измеряем тренд моментума. Моментум часто опережает цену,поэтому полезно знать, когда эта линия идет впереди или поворачивает

Вот правила для этой схемы:1. Используйте семипериодичный стохастик %К («быстрая» линия). Если ваша программапозволяет осуществлять настройку с целью сглаживания этого параметра, установите четыре

2. Используйте 10-периодичный стохастик %D («медленная» линия)

СХЕМА ДЛЯ ПОКУПКИ (ДЛЯ ПРОДАЖИ - НАОБОРОТ)1. Медленная линия (%D, пунктирная линия в примерах на следующих страницах)определяет четко выраженный восходящий тренд

2. Быстрая линия (%К, сплошная линия) начала повышаться вместе с медленной линией

Консолидация или восстановление цены заставляет быструю линию подтягиваться кмедленной линии

3. Входите, когда поведение цены заставляет быструю линию снова поворачивать внаправлении медленной линии (образуя крюк)

ТРИГГЕРЕсли вы ожидаете эту схему, есть два легких способа входа, которые дают вам немалоедополнительное преимущество

1. Когда %К и %D формируют разнонаправленные наклоны в течение по крайней мере трехдней, создавая напряженность между ними, ставьте покупающий стоп на один тик выше барапредыдущего дня. (Это означает, что длинная позиция будет открыта, когда %D возвратится кположительному движению.) Если покупающий стоп не активирован, продолжайтепереносить его на максимумы баров каждого предыдущего дня

2. Линия тренда может быть также прочерчена через вершины модели (фигуры) скопленияили восстановления. Иногда эта схема захватывает движения из небольших моделей«флагов», или «дрейфа». В других случаях она захватывает красивые движения из схем,которые визуально на графике пен обычно увидеть нельзя

ЛИНДА:Я также много раз входила после того, как «крюк» на быстрой линии уже образовывался

Обычно это достаточно сильная модель, в которую можно входить с небольшим опозданием

Единственное, о чем нужно помнить: среднее время держания позиции здесь три-четыре дня

Если вы входите после того, как крюк уже сформировался, будьте готовы выходить впределах двух дней

ПЕРВОНАЧАЛЬНЫЙ СТОПКак и со всеми моделями колебаний, когда рынок разворачивается, не нужно оглядываться назад. Первоначальный стоп должен быть помещен чуть ниже бара входа

Лучше выйти на стопе и повторно войти позже, чем рисковать в первоначальной сделкеслишком многим. Изучая примеры и исследуя эту модель на своих собственных графиках,вы скоро увидите, что вероятность срабатывания стопа в хороших сделках невелика

Как только ваша сделка начинает выигрывать, готовьтесь выходить на кульминациипокупки или продажи в пределах трех-четырех баров. Это не долгосрочная сделка, а лишьбыстрое «Большое спасибо!»ПРИМЕР 9.1. Сырая нефть — декабрь 1995 года.

2. %D имеет отрицательный наклон. %К делает крюк вниз. Мы входим в короткую позициюна открытии следующим утром. Наш первоначальный стоп ставится на максимуме малогоколебания. Рынок не должен возвратиться к этой точке. Подтверждение короткой продажидается прорывом линии тренда, содержащей область консолидации. Рынок быстро падает на60 центов в нашу пользу. Если вы не берете прибыль от этого значительного падения,плавающий стоп должен зафиксировать по крайней мере половину прибыли

Схема для покупки тремя неделями позже. %D имеет положительный наклон. %К делаеткрюк вверх. Мы открываем сделку на открытии следующим утром или, если мы предвиделипоявление этой схемы, входим в сделку на прорыве линии тренда. Наш первоначальный стоппомещается на минимуме самого последнего колебания. Рынок не должен возвратиться к этойточке. Мы стремимся выйти в пределах двух—четырех баров, поскольку это среднее времядержания для «Анти»

ПРИМЕР 9.2. Хлопок — декабрь 1995 года.

Резкий наклон %D указывает на хороший восходящий тренд. %К в течение пяти днейпонижается, сигнализируя о коррекции. Агрессивные трейдеры имеют возможность войтипораньше на прорыве линии тренда в точке 1. Консервативные трейдеры могут войти наоткрытии следующего дня в точке 2 после того, как %К сделает крюк. Наш первоначальныйстоп помещается ниже минимума восстановления; мы должны выйти в пределах двух—четырех дней. В точке 3 рынок дал нам хороший бар расширения диапазона. Это было быидеальным местом для изъятия прибыли

ПРИМЕР 9.3. Micron Technologies (MT) - 1995 год.

Восстановление %К показывает небольшую модель дрейфа. В точке 1 линия малого трендапробивается, и %К делает крюк вниз. Мы входим на рынок на открытии следующего дня

Рынок был благоприятен и дал нам кульминацию продажи на четвертый день в точке 3. Вызаметите маленькую однодневную схему в точке А. Такие схемы образуются постоянно, иими можно торговать, если вы размещаете первоначальный стол. Однако лучше всего этумодель использовать, чтобы ловить прорывы из областей скопления, которые длятся два—четыре дня

ПРИМЕР 9.4. S&P — 5-минутные бары.

Восходящий крюк %К сигнализирует о прорыве из скопления. Моментум (%D) уже имеетвосходящий тренд. Мы открываем эту сделку по цене рынка и размещаем стоп нижеминимума колебания в точке один. После четырех восходящих баров мы пододвигаем нашстоп к точке 2, следующему более высокому минимуму. Рынок достиг своей временной цели вдва—четыре бара, и никакой гарантии продолжения нет. В точке 3 рынок дает нам баррасширения диапазона, идеальное место для выхода из этой сделки

ПРИМЕР 9.5. S&P - 5-минутные бары.

На этом графике три примера. Каждая схема образовалась после установления тренда %D, икаждая имела точку первоначального стопа. Умение размешать первоначальный спящий стоплосс на рынке всегда наиболее важный шаг к торговому успеху. Обратите внимание: вбольшинстве случаев мы находится в этой сделке не более 10—20 минут (два—четыре бара.)Чем меньше времени мы находимся на рынке, тем меньше риска мы имеем. Люди, торгующиепо этой модели на пятиминутных графиках S&P, проводят большое количество времени,анализируя свои графики по вечерам. Этот процесс помогает развивать умение чувствовать,как выглядят «избранные» схемы

Как и любой другой истинный принцип поведения цен, эта модель будет работать одинаковохорошо во всех структурах времени на всех рынках обыкновенных акций и фьючерсов

ЛИНДА:Я люблю использовать «Анти» па дневных графиках, и у меня есть два-три друга, весьмауспешно применяющих его на пятиминутных графиках S&PЛЭРРИ:Особенно мне нравится в «Анти», что он великолепно идентифицирует прорывы из моделейконсолидации. Мне кажется, многие люди используют осцилляторы только для определенияситуаций перекуплснности или перепроданности

ЛИНДА:Правильно! Это также один из самых легких способов нажить себе неприятности, еслиигнорировать трендовый рынок. В этой схеме наклон %D идентифицирует тренд моментума

Лучшие сделки появляются, когда %К. корректирует назад по крайней мере на два-три бара

Именно по этим схемам я люблю торговать, потому что они часто оказываются болеевзрывными.









Содержание:

Предисловие

Глава 1. Введение

Глава 2. Торговля на колебаниях

Глава 3. Управление капиталом

Часть первая. Пробы

Глава 4. Turtle Soup

Глава 5. Turtle Soup plus one

Глава 6. 80-20's

Глава 7. Моментум пинболл

Глава 8. Двухпериодичный ROC

Часть вторая. Восстановления

Глава 9. "Анти"

Глава 10. Святой грааль

Глава 11. Разрыв ADX

Часть третья. Кульминационные модели

Глава 12. Хлыст

Глава 13. Трехдневные незаполненные развороты на разрывах

Глава 14. Лучше один раз увидеть, чем сто раз услышать

Глава 15. Волны Вульфа

Глава 16. Новости

Глава 17. Развороты на утренних новостях

Глава 18. Развороты на важных новостях

Часть четвертая. Режим прорыва

Глава 19. Сокращение диапазоны

Глава 20. Историческая волатильность встречается с Тоби Крэйбелом

Часть пятая. Размышления о рынке

Глава 21. Индикаторы профессионалов

Глава 22. Еще немного об управлении сделкой

Глава 23. Будте готовы!

Глава 24. Заключительные соображения

Глава 25. Секреты успешной торговли

Приложение





На правах рекламы:
прием макулатуры тут